Para los empresarios del Reino Unido que estén planteándose una futura venta, Portugal puede ser un lugar atractivo para comenzar una nueva etapa. El estilo de vida suele ser el punto de partida, pero también puede plantearse una cuestión fiscal importante: ¿podría la reubicación antes de la venta eliminar el impuesto sobre las ganancias patrimoniales (CGT) del Reino Unido en el momento de la enajenación?


Cese de la residencia fiscal en el Reino Unido

Una persona física no residente en el Reino Unido queda, por lo general, fuera del ámbito de aplicación del CGT británico sobre las plusvalías mundiales, incluidas las derivadas de acciones en una sociedad mercantil británica. Sin embargo, el mero hecho de abandonar físicamente el Reino Unido o adquirir una vivienda en Portugal no suprime por sí solo la residencia en el Reino Unido. Es necesario analizar detenidamente la prueba de residencia legal del Reino Unido.

Esto puede suponer un reto durante un proceso de venta. Las negociaciones, la diligencia debida y las reuniones del consejo de administración pueden requerir la presencia en el Reino Unido, lo que habrá que gestionar adecuadamente para cesar la residencia en el Reino Unido.

Por lo tanto, la planificación debe comenzar con una evaluación realista de los días que se pasan en el Reino Unido, el trabajo, los compromisos familiares y el alojamiento, incluyendo cómo todo ello puede verse afectado por el proceso de venta.

Convertirse en residente fiscal en Portugal y el régimen IFICI

El segundo obstáculo es convertirse en residente fiscal en Portugal. En términos generales, se puede adquirir la residencia fiscal en Portugal si se pasan más de 183 días en el país durante un período de 12 meses relevante, o si se dispone de una vivienda en Portugal en circunstancias que sugieran la intención de ocuparla como residencia habitual.

Para beneficiarse del régimen IFICI, una persona física debe convertirse en residente fiscal en Portugal, no haber sido residente en Portugal en los cinco años anteriores, no haberse beneficiado de determinados regímenes preferenciales y ejercer una actividad profesional que cumpla los requisitos para una entidad portuguesa elegible. Si se cumplen las condiciones, los ingresos de origen extranjero, como las plusvalías, pueden quedar totalmente exentos del impuesto portugués.

La cuestión de los cinco años en el Reino Unido

Aunque se consiga la no residencia, las normas de no residencia temporal del Reino Unido implican que determinadas plusvalías obtenidas mientras se es no residente pueden tributar en el Reino Unido en una futura declaración de la renta. Esto suele significar planificar una residencia fuera del Reino Unido durante más de cinco años. Por lo tanto, el plan de estilo de vida tras la venta es tan importante como la planificación fiscal previa a la misma.

Por qué son importantes la estructura y el momento oportuno

La estructura de la empresa también puede ser importante. Una sociedad de cartera personal puede ayudar a controlar cuándo se devenga el impuesto sobre las ganancias de capital (CGT), independientemente de la venta. Sin embargo, la reestructuración poco antes de una transacción rara vez es sencilla y puede conllevar riesgos, sobre todo si parece motivada principalmente por razones fiscales.

Reflexión final

Trasladarse a Portugal antes de la venta de una empresa en el Reino Unido puede suponer una auténtica oportunidad, pero para que resulte eficaz, deberá elaborar un plan detallado y realista. El mensaje es sencillo: busque asesoramiento con antelación. Para cuando el comprador se siente a la mesa de negociaciones, es posible que muchas opciones de planificación útiles ya no estén disponibles.

Liam Crawford, director asociado de Forvis Mazars en el Reino Unido (liam.crawford@mazars.co.uk)

Mário Patrício, director sénior de Forvis Mazars en Portugal (mario.patricio@forvismazars.com)